D'ONE Solusi Trading Saham Online - Jual Beli Saham Online Makin Mudah dari Danareksa

SAPA MENTARI, 20 Mei 2022

Bukit Asam (PTBA - BUY IDR 4,600) : Expect Stronger Performance in Following Quarters

PTBA mencatatkan pendapatan dan laba bersih 1Q22 senilai IDR8.2tn dan IDR2.2tn (+348% YoY) ditopang oleh kenaikan average selling prices (ASP) dan volume penjualan. Manajemen PTBA menyatakan bahwa kontribusi segmen domestik mengalami penurunan, namun kami memperkirakan pada 2Q22 PTBA akan mendapat kontribusi dari segmen ekspor. Sebagai informasi, PTBA memiliki potensi dividend yield yang tinggi sehingga kami merekomendasikan buy untuk PTBA.

Full Report : http://dmia.danareksaonline.com/Upload/20220519%20PTBA.pdf

Banks (OVERWEIGHT): Saving Up for Rainy Days Ahead

Laba bersih perbankan secara universal pada 1Q22 tercatat mencapai 27.2% dari estimasi FY22 kami yang ditopang oleh penurunan blended cost of funds (CoF). Kami memperkirakan laba bersih FY22 dapat meningkat hingga +21.2% YoY ditopang oleh kenaikan pinjaman (+9.5% YoY), net interest margin (NIM) sebesar 5.8%, kenaikan blended CoF sebanyak 11bps, serta penurunan credit cost mencapai 196bps. Kami merekomendasikan BBNI sebagai top pick seiring dengan valuasi nya yang menarik, serta ekspektasi growth nya yang tinggi.

Full Report : http://dmia.danareksaonline.com/Upload/20220518%20Banking.pdf

Timah (TINS - BUY IDR2,100) : Above Our and Cons

TINS mencatatkan penjualan dan laba 1Q22 senilai IDR4.3tn (+79.6% YoY) dan IDR601bn yang sebagian besar ditopang oleh kenaikan average selling prices (ASP) mencapai USD43,946/ton (+76% YoY). Secara kuartalan, TINS tercatat negatif dari sisi pendapatan (-10.5% QoQ) maupun laba (-12.9% YoY). Kinerja ini berada di bawah estimasi kami dan konsensus.

Source : BRI Danareksa Sekuritas, Company

Astra International (ASII - BUY IDR 8,100) : 4M22 Four Wheeler (4W) Sales

ASII mencatatkan penjualan 4W pada 4M22 sebanyak 188.5k unit (+34% YoY) setara dengan 37.7% ekspektasi penjualan 4W kami. Pada 4M22, ASII mencatatkan kenaikan market share sebanyak +56% MoM ditopang oleh segmen non-LCGC. Dari sisi industrinya, penjualan 4W meningkat sebanyak 30.4% YoY meskipun tercatat pada 4M22 ada penurunan sebanyak -15.8% MoM.

Source : BRI Danareksa Sekuritas, Company

Corporate Action

1 IPO Bookbuilding

Hoffmen Cleanindo Tbk (KING)

              Bookbuilding : 17 - 20 May 2022

              Harga IPO : IDR165-170.-

2 IPO Pooling

Cilacap Samudera Fishing Industry Tbk (ASHA)

              Pooling : 19 - 24 May 2022

              Harga IPO : IDR100.-

3 Public Expose: INDY, NRCA

4 RUPS: BNLI, DADA, GMTD, INDY, LPLI, NRCA, RALS

5 Cum Date Cash Devidend: ABMM IDR267, BRPT IDR3.13, KAEF IDR16.33, MIKA IDR36, MLPT IDR45, TGKA IDR295, VICI IDR7

6 Dividend Payment Date: ASII, BTPS, DRMA, EXCL, JAYA, MLBI, PPRE, TPIA, WEGE, WTON

7 Right Issue Trading Periods: JAST (20-27 Mei 2022) harga exercise IDR150

Trading Ideas by Technical AnalystBRIDS

• Composite Daily

Last Price : 6,823

IHSG diprediksi bergerak mixed cenderung menguat terbatas, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral menguat, Indikator RSI netral menguat

• INCO – Trading Buy

Trading Range : 6,475 – 8,350

Volume transaksi stabil meningkat diatas rata-rata, Indikator MACD negatif melemah golden cross, Indikator Stochastic netral menguat menuju area overbought, Indikator RSI netral menguat menuju area overbought

• MEDC – Buy On Breakout

Trading Range : 540 - 575

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD positif melemah, Indikator Stochastic netral konsolidasi, Indikator RSI netral konsolidasi

• DOID – Buy On Weakness

Trading Range : 520 - 610

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif golden cross, Indikator Stochastic netral menguat menuju area overbought, Índikator RSI netral menguat

• MAIN - Sell

Trading Range : 595 - 610

Volume transaksi stabil meningkat dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif menguat, Indikator Stochastic netral melemah oversold, Indikator RSI netral melemah oversold

• IPTV - Sell

Trading Range : 89 - 97

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral melemah menuju oversold, Indikator RSI oversold

SAPA MENTARI, 19 Mei 2022

Merdeka Copper Gold (MDKA - BUY TP IDR6,600) : Way Above Our and Cons

MDKA mencatatkan laba 1Q22 senilai USD65.4mn (vs rugi 1Q21 senilai USD6mn) ditopang oleh insurance claim senilai USD60mn. Adapun penjualan 1Q22 tercatat mengalami peningkatan menjadi USD123mn (+164.4% YoY) ditopang oleh kenaikan volume emas. Angka pendapatan ini tercatat diatas estimasi kami dan konsensus sehingga MDKA dinilai masih prospektif disamping segmen nikel yang akan mulai memberikan kontribusi pendapatan pada 2Q22.

Source : BRI Danareksa Sekuritas, Company

Jasa Marga (JSMR - BUY TP IDR5,400) : A Good Start for The Year

JSMR mencatatkan pendapatan 1Q22 senilai IDR2.9tn (+15.7% YoY) dan dari sisi bottomline tercatat senilai IDR393tn (+143% YoY) inline dengan estimasi kami dan konsensus.  Melanjutkan program asset recycling, JSMR akan melakukan divestasi Jasamarga Transjawa Tol (JTT) melalui IPO paling lambat pada 1Q23. Sebagai informasi, pendapatan tol pada April tercatat meningkat 26% dari level sebelum covid terutama didukung oleh jalan tol baru (+77%) dan jalan tol Transjawa (+93%).

Full Report : http://dmia.danareksaonline.com/Upload/20220518%20JSMR.pdf

Bukit Asam (PTBA) : Perolehan Kinerja 1Q22

PTBA mencatatkan pendapatan dan laba bersih 1Q22 senilai IDR8.2tn (+105.43% YoY) dan IDR2.27tn (+354.61% YoY). Adapun kas & setara kas dan liabilitas tercatat senilai IDR6.1tn (+38.63% YoY) dan IDR12.46tn (+4.97% QoQ). Selain itu, tercatat ekuitas dan total aset mencapai IDR26.52tn (+9.36% QoQ) dan IDR38.98tn (+7.91 QoQ).

Source : Emiten News

Temas (TMAS) : Perolehan Kinerja 1Q22

TMAS melaporkan pendapatan dan laba bersih 1Q22 senilai IDR1.167tn (+37.45% YoY) dan IDR341.27bn (+1,206% YoY) ditopang oleh kenaikan pendapatan jasa. Tercatat pendapatan jasa pelayaran pihak ketiga mencapai IDR781.91bn (+57.7% YoY) meskipun pendapatan jasa bongkar muat turun -3.03% YoY menjadi IDR319.21bn. Sementara itu, aset tumbuh +1.75% menjadi IDR4.122tn ditopang oleh kenaikan saldo laba belum ditentukan penggunaanya sebesar IDR1.635tn.

Source : Emiten News

Corporate Action

1 IPO Bookbuilding

• Hoffmen Cleanindo Tbk (KING)

              Bookbuilding : 17 - 20 May 2022

              Harga IPO : IDR165-170.-

2 Public Expose: BBHI, UNIQ

3 RUPS: BBHI, CNTX, FISH, KLBF, PZZA, TRIN

4 Ex Date Cash Devidend: PNGO, SMSM

5 Dividend Payment Date: AVIA, DSNG

Trading Ideas by Technical AnalystBRIDS

• Composite Daily

Last Price : 6,793

IHSG diprediksi bergerak mixed cenderung melemah terbatas, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral menguat, Indikator RSI netral menguat

• TPIA – Buy On Weakness

Trading Range : 9,400 – 10,600

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral menguat, Indikator RSI netral menguat

• INDF – Buy On Breakout

Trading Range : 6,200 – 6,800

Volume transaksi menurun dibawah rata-rata, Indikator MACD positif melemah, Indikator Stochasticmenguat menuju overbought, Indikator RSI menguat menuju overbought

• WIIM – Buy On Reversal

Trading Range : 480 - 530

Volume transaksi stabil meningkat dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral menguat, Índikator RSI netral menguat

• AALI - Sell

Trading Range : 11,150 – 12,350

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral konsolidasi, Indikator RSI netral konsolidasi

• ELSA - Sell On Strength

Trading Range : 272 - 306

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral menguat, Indikator RSI netral menguat

SAPA MENTARI, 18 Mei 2022

Consumer sector (Overweight) : Threats from Higher Wheat Prices

India telah melarang ekspor gandum yang mengakibatkan kenaikan harga +12.5% tiap minggu (+8.9% MoM) yang akan berdampak negatif terhadap pendapatan MYOR, ICBP dan INDF. Kami melihat adanya kenaikan konsumsi domestik di bulan Ramadhan dan berlanjut saat libur panjang sebagai cerminan pemulihan ekonomi. Lebih lanjut, kami melihat UNVR masih diperdagangkan dibawah harga rata-rata dan SIDO masih memiliki potensi mengingat tidak bergantung pada bahan baku impor.

Full report : http://dmia.danareksaonline.com/Upload/20220517%20Consumer.pdf

Indonesia Trade Balance Update April 2022

Neraca perdagangan April 2022 tercatat surplus USD7.56bn ditopang oleh ekspor sebesar USD27.32bn (+47.76% YoY) dan impor sebesar USD19.76bn (+21.97% YoY). Ekspor migas dan non-migas tumbuh masing-masing +48.93% YoY dan +47.69% YoY. Impor migas dan non migas tumbuh masing-masing +88.49% YoY dan +12.47% YoY. Selain itu, tercatat ada penurunan impor secara bulanan dikarenakan penurunan impor mesin & peralatan mekanis -17.68% MoM dan besi & baja -18.23% MoM, sementara impor minyak tumbuh +85.81% MoM.

Source : BRI Danareksa Sekuritas

Kino Indonesia (KINO) : Target Penjualan FY22

KINO menargetkan penjualan FY22 dapat meningkat sekitar 10%-20% YoY ditopang oleh aktivitas masyarakat yang sudah lebih normal dibanding sebelumnya. Selain itu, tercatat penjualan 1Q22 sebesar IDR1.13tn (+17.69% YoY) ditopang oleh segmen minuman dan perawatan tubuh masing-masing IDR659.64bn (+71.74% YoY) dan IDR341.85bn. Selanjutnya penjualan segmen makanan dan farmasi dilaporkan masing-masing sebesar IDR121.33bn dan IDR11.29bn sehingga laba 1Q22 tercatat sebesar IDR47.22bn (+186.52% YoY).

Source : Kontan

Phapros (PEHA) : Perolehan Kinerja 1Q22

PEHA mencatatkan penjualan 1Q22 senilai IDR269.25bn (+19.51% YoY) ditopang oleh kesadaran masyarakat Indonesia atas pentingnya obat dan vitamin. Saat ini, sektor farmasi masuk kedalam sektor prioritas dalam Making Indonesia 4.0 sehingga investor asing dapat berinvestasi hingga level 100% yang menyebabkan saham-saham sektor farmasi masih dinilai prospektif.

Source : Kontan

Corporate Action

Trading Ideas by Technical Analyst BRIDS

> Composite Daily

Last Price: 6,644

IHSG diprediksi bergerak mixed cenderung menguat terbatas, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic melemah dalam oversold, Indikator RSI melemah dalam oversold

> ADRO – Trading Buy

Trading Range: 3,060 – 3,350

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral konsolidasi, Indikator RSI netral konsolidasi

> MDKA – Buy On Weakness

Trading Range: 4,220 – 4,730

Volume transaksi meningkat diatas rata-rata, Indikator MACD negatif menguat, Indikator Stochastic oversold, Indikator RSI oversold

> LSIP – Buy On Reversal

Trading Range: 1,325 – 1,385

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif melemah, Indikator Stochastic netral menguat, Índikator RSI netral menguat

> PMMP - Sell

Trading Range: 352 - 372

Volume transaksi stabil dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif menguat, Indikator Stochastic melemah dalam area oversold, Indikator RSI melemah dalam area oversold

> BMTR - Sell

Trading Range: 248 - 260

Volume transaksi meningkat dibawah rata-rata, Indikator MACD negatif menguat, Indikator Stochastic melemah menuju area oversold, Indikator RSI melemah menuju area oversold